ارسل ملاحظاتك

ارسل ملاحظاتك لنا







الرئيسية > أثر التعامل بالمشتقات المالية...>الوصف

أثر التعامل بالمشتقات المالية على حجم التداول في سوق الأوراق المالية الماليزية

العنوان بلغة أخرى: The Effect of Dealing with Financial Derivatives on the Trading Volume in the Malaysian Stock Market
المصدر: مجلة الآفاق للدراسات الاقتصادية
الناشر: جامعة العربي التبسي تبسة - كلية العلوم الاقتصادية والتجارية وعلوم التسيير
المؤلف الرئيسي: حفيظ، عبدالحميد (مؤلف)
المجلد/العدد: مج7, ع1
محكمة: نعم
الدولة: الجزائر
التاريخ الميلادي: 2022
الصفحات: 376 - 395
ISSN: 2571-9769
رقم MD: 1286434
نوع المحتوى: بحوث ومقالات
اللغة: العربية
قواعد المعلومات: EcoLink
مواضيع:
الأسواق العالمية | الجوانب المالية | أسعار الأسهم | ماليزيا
كلمات المؤلف المفتاحية:
المشتقات المالية | سوق الأوراق المالية | حجم التداول | Financial Derivatives | Stock Market | Trading Volume
رابط المحتوى:
PDF (صورة)     
صورة الغلاف QR قانون

عدد مرات التحميل

41

حفظ في:
المستخلص: تمحورت هذه الدراسة حول تحديد تأثير حجم التعامل بالمشتقات المالية على حجم التداول في سوق الأوراق المالية الماليزية خلال الفترة بين 1999-2017 بالاعتماد على البيانات الشهرية، وذلك باستخدام منهجية الانحدار الذاتي للفجوات الزمنية الموزعة ARDL لتحليل التكامل المشترك وتحديد الاستجابة قصيرة الأجل والكشف عن العلاقة الطويلة. بالإضافة لاستخدام نموذج تصحيح الخطأ للتعبير على العلاقة طويلة الأجل التي تحتوي على متغيرات ذات فجوة زمنية، وكذا الاستجابة قصيرة الأجل. وقد توصلت هذه الدراسة إلى أن السلاسل الزمنية للمتغيرات لم تكن على نفس درجة التكامل، كما أن هناك علاقة تكامل مشترك وفق اختبار الحدود مما يعني وجود علاقة طويلة الأجل بين المتغيرات. كما اتضح أن هناك علاقة طردية معنوية للتعامل بعقود الخيار والعقود المستقبلية على حجم التداول الإجمالي، أما العقود المستقبلية على معدلات الفائدة فكان لهما علاقة عكسية.

This study focused on determining the effect of the volume of dealing in financial derivatives on the trading volume in the Malaysian stock market during the period between 1999-2017 based on monthly data, and ARDL method in order to determination long-term relationship detection, and short-term response. This study concluded that the time series of the variables were not on the same degree of integration, and that there is a co-integration relationship according to the bounds test, which means that there is a long-term relationship between the variables. It also became clear that there is a positive and significant relationship to dealing with option contracts and future contracts on the total trading volume, while future contracts on interest rates had an inverse relationship.
ISSN: 2571-9769

عناصر مشابهة


© 2024 المنظومة. جميع الحقوق محفوظة.