ارسل ملاحظاتك

ارسل ملاحظاتك لنا







الرئيسية > Determinants of Commercial Ban...>الوصف

Determinants of Commercial Bank Interest Rate Margins : Evidence from Jordan

العنوان بلغة أخرى: محددات هامش سعر الفائدة للبنوك التجارية : دليل من الأردن
المصدر: المجلة الأردنية في إدارة الأعمال
الناشر: الجامعة الأردنية - عمادة البحث العلمي
المؤلف الرئيسي: خربوش، حسني علي (مؤلف)
مؤلفين آخرين: حجازي، ميسون (م. مشارك), العبادي، محمد (م. مشارك)
المجلد/العدد: مج 4, ع 4
محكمة: نعم
الدولة: الأردن
التاريخ الميلادي: 2008
الصفحات: 485 - 502
DOI: 10.35516/0338-004-004-005
ISSN: 1815-8633
رقم MD: 102228
نوع المحتوى: بحوث ومقالات
قواعد المعلومات: EcoLink
مواضيع:
التنمية الاقتصادية | البنوك التجارية | أسعار الفائدة | الأردن | الأحوال الاقتصادية | القروض | مخاطر السيولة | الأرباح | التكنولوجيا | التقدم التكنولوجي | الرافعة المالية
رابط المحتوى:

الناشر لهذه المادة لم يسمح بإتاحتها.
صورة الغلاف QR قانون
حفظ في:
المستخلص: تهدف هذه الدراسة الى اختبار محددات هامش سعر الفائدة ضمن الصناعة المصرفية الأردنية. ركز الجانب العملي لهذه الدراسة على هامش سعر الفائدة المعلن والذي افترض أن يشكل اقترانا ذو علاقة مع مجموعتين من المتغيرات والمسماة الخصائص الخاصة بالمصرف (المتغيرات الداخلية) وعوامل الاقتصاد الكلية والتي استخدمت للتحكم بالمتغيرات الخارجية. ان نموذج الدراسة قد تم اختباره ضمن السلسلة الزمنية والقطاعية لبيانات البنوك التجارية الأردنية من خلال النموذج الخطي لفئتي المتغيرات المستهدفة من قبل الدراسة. لغايات الاختبار فلقد تم استخدام ثلاث نماذج بديله لتقدير متغيرات الدراسة. لقد اشتملت عينة الدراسة على (13) بنكا عاملا في الأردن، وقد تم جمع البيانات الإحصائية من واقع حساباتها الختامية خلال الفترة (1992- 2005). فيما يتعلق بالمجموعة الاولى من المتغيرات، أظهرت النتائج أن تحقيق هامش أعلى لسعر الفائدة هو مرتبط بمدى قدرة المصرف على الاحتفاظ برافعة مالية منخفضة ومنح مزيد من القروض. فيما يتعلق بمؤشر الكلفة التشغيلية، فقد أظهرت النتائج ان المصارف استطاعت تمرير الكلفة الإضافية إلى العملاء وذلك إما بمنح قروض بمعدلات سعر فائدة مرتفع أو الحصول على ودائع بمعدلات سعر فائدة منخفض. ولقد أظهر مؤشر الرسملة أن المصارف ذات الكفاية الرأسمالية هي اقل تعرضا للإفلاس. أما مؤشر القروض إلى الموجودات فقد أظهر أن المصارف تحتفظ بمستويات أدنى من القروض غير العاملة مما أدى إلى تحقيق مستويات أعلى من هامش سعر الفائدة. أما متغير الحجم فقد أظهر تأثير ذو دلالة من حيث تحسين أداء المصارف للاحتفاظ بالميزة التنافسية. من خلال متغير الحصة السوقية فقد تبين أن المصارف لا تتمتع بقدرة احتكارية لتحديد الأسعار وأن المصارف الأقل فعالية تشغيلية قد حققت هوامش سعر فائدة مرضية. أظهرت النتائج أن العوامل الاقتصادية الكلية لم يكن لها تأثير ذو دلالة على هامش سعر الفائدة. أن التأثير الموجب لمعدل النمو الاقتصادي على هامش سعر الفائدة أظهر أن التحول نحو التحرر المالي والتقدم التكنولوجي أدى إلى تحسين إجمالي للأعمال المصرفية مما أدى إلى تحسين هامش سعر الفائدة. كذلك الحال فإن التأثير الموجب لمعدل التضخم قد أظهر أن المصارف استطاعت أن تحقق ربحية في الظروف التضخمية وذلك عن طريق تسعير القروض بمعدلات أعلى، وبناء عليه تحقيق هامش سعر فائدة أعلى. \

This study examines the determinants of bank net interest rate margins within the context of the Jordanian banking industry. The empirical specification focuses on the reported net interest rate margin that is assumed to be a function of two sets of variables that are incorporated, those are namely bank-specific characteristics (internal variables), and macroeconomic factors, which are used to control for the external variables. However, the study model is tested on time series cross-sectional bank level data in the context of Jordan, in which, the basic model of study uses the linear form with the two targeted categories of variables. For testing purposes, panel data analysis is used by employing three alternative models to estimate the parameters of the model i.e., the Pooled Least Squares (OLS) model, the Fixed-Effect Model and the Random Effect Model (REM). The sample used in this study consists of a panel data set for thirteen commercial banks over the period 1992 - 2005. The results suggest that, with respect to bank-specific characteristics, higher net interest margin tend to be associated with banks that keep less financial leverage and grant more loans. The operation cost proxy shows that banks overhead costs are passed over to clients in the form of high lending rates and/ or lower deposit rates. The capitalization proxy indicates that banks are well-capitalized, reflecting lower bankruptcy costs. Under the loan-to-asset proxy, it seems that banks are able to maintain low levels on non-performing loans, and hence attain higher interest margins. The size factor has a significant impact in enhancing banks performance in order to remain competitive. Erratically, the effect of market share on banks’ margin indicates that Jordanian banks do not exercise market power in setting prices, and banks that are operationally less efficient gain reasonable net interest margin. The macroeconomic variables show no significant impact on banks net interest margins. However, the positive impact of the growth rate variable indicates that movements to deregulation together with technology advances would lead to improvements in the overall banking businesses, causing higher spreads, and hence, higher net interest margins. The result related to the inflation factor suggests that banks tend to profit from inflationary environment by charging higher loan interest rates, and therefore, higher net interest margins. \
ISSN: 1815-8633

عناصر مشابهة


© 2024 المنظومة. جميع الحقوق محفوظة.