ارسل ملاحظاتك

ارسل ملاحظاتك لنا







الرئيسية > أثر الجانب السلبي من المخاطر ع...>الوصف

أثر الجانب السلبي من المخاطر على عائد الأسهم بالتطبيق على مؤشرات البورصة المصرية

العنوان المترجم: The Effect of The Negative Side of The Risks on Earning per Share by Applying to The Egyptian Stock Market Index
المصدر: مجلة التجارة والتمويل
الناشر: جامعة طنطا - كلية التجارة
المؤلف الرئيسي: أحمد، سلمى علي الدين سيد (مؤلف)
المجلد/العدد: ع2
محكمة: نعم
الدولة: مصر
التاريخ الميلادي: 2019
الشهر: يونيو
الصفحات: 46 - 78
DOI: 10.21608/CAF.2019.125950
ISSN: 1110-4716
رقم MD: 1038051
نوع المحتوى: بحوث ومقالات
اللغة: العربية
قواعد المعلومات: EcoLink
مواضيع:
الأسواق المالية | البورصة المصرية | إدارة المخاطر | عائد الأسهم
كلمات المؤلف المفتاحية:
الجانب السلبي من المخاطر | شبه التباين | عائد الأسهم | Downside Risk | Semi Variance | Stock Return
رابط المحتوى:
PDF (صورة)     
صورة الغلاف QR قانون

عدد مرات التحميل

28

حفظ في:
المستخلص: يعتبر الجانب السلبي من المخاطر من أهم المقاييس الحديثة التي تهتم بقياس التقلبات السالبة في العائد، ويهدف البحث إلى قياس أثر الجانب السلبي من المخاطر على عائد السهم للشركات التي تتبع مؤشرات البورصة المصرية EGX 30, EGX 70, EGX 100. لعينة تضمنت ١٠٤ مشاهدة شهرية لعدد 12 شركة في الفترة من عام ٢٠١٧ وحتى عام 2019، وتم استخدام تحليل التباين ونموذج البيانات المقطعية Panel Data ذات التأثيرات الثابتة بطريقة الانحدار البسيط وفقا للقطاع والزمن، لمعرفة وجود اختلافات معنوية بين متوسطات عائد الأسهم، ومتوسطات المخاطر، وقياس التأثير المعنوي للجانب للسلبي من المخاطر والمقاسة بشبه التباين، ومعامل بيتا على عائد الأسهم لمؤشرات البورصة المصرية EGX 30, EGX 70, EGX 100.، وتوصل البحث إلى وجود اختلافات معنوية بين متوسطات عائد الأسهم ومتوسطات المخاطر، بالإضافة إلى وجود أثر موجب ومعنوي للجانب السلبي من المخاطر والمقاسة بشبه التباين على عائد الأسهم، بينما أظهر البحث وجود أثر سالب ومعنوي لمعامل بيتا القائم على الجانب السلبي من المخاطر على عائد الأسهم بنموذج التأثيرات الثابتة وفقا للقطاع والزمن، وأوصى البحث بالتركيز على النماذج الكمية التي تتمثل في الجانب السلبي عند قياس المخاطر.

The Downside Risk is considered to be one of the most essential measures used to estimate negative fluctuations in returns. The research aims to measure the impact of the Downside Risk on the stock return of firms for stock Egyptian Exchange EGX 30, EGX 70, EGX 100. The study includes 104 monthly. Observations during the period between 2017 to 2019. The research applies Analysis of variance and Panel Data fixed effect model in simple regression according to time and sector to find significant difference between mean stock return, mean risk and measuring the _ significant effect of Downside Risk on stock return of firms for stock Egyptian Exchange EGX 30, EGX 70, EGX 100. The research reveals that there are statistical significant differences between mean stock return and mean risk of firms. On the other hand, the result also indicates that there are significant statistical negative effects for Downside Beta on stock return. Accordingly, the research recommends that firms should focus on the use of quantitative models, which are represented in Downside Risk, when measuring firm risk.
ISSN: 1110-4716

عناصر مشابهة


© 2024 المنظومة. جميع الحقوق محفوظة.