ارسل ملاحظاتك

ارسل ملاحظاتك لنا







الرئيسية > الحركة البراونية ودورها في تسع...>الوصف

الحركة البراونية ودورها في تسعير خيارات الشراء الأوروبية باستعمال نموذج بلاك شولز ميرتين: دراسة حالة بورصة باريس

العنوان بلغة أخرى: Brownian Motion and its Role in Pricing European Type Options Using the Black Scholes Merton Model: Paris Stock Exchange Case Study
المصدر: مجلة مجاميع المعرفة
الناشر: المركز الجامعي علي كافي بتندوف
المؤلف الرئيسي: بن شيخ، إبراهيم شيخ (مؤلف)
مؤلفين آخرين: جبوري، محمد (م. مشارك)
المجلد/العدد: مج6, ع2
محكمة: نعم
الدولة: الجزائر
التاريخ الميلادي: 2020
الشهر: أكتوبر
الصفحات: 263 - 275
DOI: 10.37166/2058-006-002-016
ISSN: 2437-1106
رقم MD: 1090496
نوع المحتوى: بحوث ومقالات
اللغة: العربية
قواعد المعلومات: EcoLink
مواضيع:
الحركة البراونية | عقود الخيارات | إدارة المخاطر | الأسواق المالية | باريس
كلمات المؤلف المفتاحية:
العمليات العشوائية | الحركة البراونية | عقود الخيارات | نموذج بلاك | شولز | ميرتن | Random Processes | Brownian Motion | Option Contracts | Black-Scholes Merten Model
رابط المحتوى:
PDF (صورة)     
صورة الغلاف QR قانون

عدد مرات التحميل

13

حفظ في:
المستخلص: تهدف هذه الدراسة إلى تسعير خيارات الشراء الأوروبية باستعمال أحد أكثر النماذج المفضلة والمستخدمة في الوقت الحاضر وهو نموذج بلاك-شولز-ميرتن، بالإضافة إلى توضيح أهمية الحركة البراونية الهندسية التي تعتبر من بين أهم فرضياته، وذلك من خلال تقديم صيغته الرياضية ومحاولة تطبيقها على عينة من بعض الشركات المدرجة في بورصة باريس والمنظمة لمؤشر CAC 40، وكذا تحليل النتائج المتوصل إليها. وقد توصلت هذه الدراسة إلى أن بالرغم من تتبع أسعار الأصول الحركة البراونية الهندسية، فإن نموذج بلاك-شولز-ميرتن ذو جودة في تقديم القيمة العادلة لعقود خيارات الشراء الأوروبية، كما بينت النتائج أن النموذج يقدم نسبة التغطية الواجبة لإدارة المخاطر

This study aims to pricing European options type by one of the most preferred models used today the Black-Scholes-Merten model, in addition to clarifying the importance of the Geometric Brownian motion that is among its most important hypotheses, by presenting its mathematical formula and trying to apply it to a sample of Some of the companies listed on the Paris Stock Exchange and Included for the CAC 40 index, as well as analyzing the results to reach them. This study found that despite the asset price tracing of Geometric Brownian Motion, the Black-Scholes-Merten model is of quality and accuracy in providing the fair value of European purchase options contracts, and the results also showed that the model provides the required coverage ratio for risk management.
ISSN: 2437-1106

عناصر مشابهة


© 2024 المنظومة. جميع الحقوق محفوظة.