تم إضافة تقرير جديد 2024
ارسل ملاحظاتك

ارسل ملاحظاتك لنا









الرئيسية > بحث>أثر فرض الضرائب على أداء البور...>الوصف

أثر فرض الضرائب على أداء البورصة المصرية

المصدر: مجلة البحوث التجارية
الناشر: جامعة الزقازيق - كلية التجارة
المؤلف الرئيسي: أبو علي، محمد سلطان (مؤلف)
مؤلفين آخرين: إبراهيم، يارا إبراهيم إسماعيل (م. مشارك) , الطيب، أميرة تهامي محمد (م. مشارك)
المجلد/العدد: مج46, ع1
محكمة: نعم
الدولة: مصر
التاريخ الميلادي: 2024
الشهر: يناير
الصفحات: 954 - 985
ISSN: 1110-7731
رقم MD: 1531833
نوع المحتوى: بحوث ومقالات
اللغة: العربية
قواعد المعلومات: EcoLink
مواضيع:
الاقتصاد المصري | السياسات الاقتصادية | الإيرادات الضريبية | القيمة المضافة
كلمات المؤلف المفتاحية:
أسواق الأوراق المالية | البورصة | ضريبة الدمغة | Stock Markets | Stock Exchange | Stamp Tax
رابط المحتوى:
PDF (صورة)     
صورة الغلاف QR قانون

عدد مرات التحميل

2

حفظ في:
المستخلص: استهدفت هذه الدراسة معرفة العلاقة بين فرض ضريبة الدمغة وأداء البورصة المصرية؛ عن طريق اختبار العلاقات قصيرة وطويلة الأجل بين المتغيرات ولتحقيق ذلك تم أولا اختبار جذر الوحدة للسكون، وثانيا أسلوب التكامل المشترك باستخدام منهج ARDL، واتضح من نتائج التحليل في الأجل الطويل إن أثر فرض ضريبة الدمغة على قيمة مؤشر EGX 30 وعلي قيمة مؤشر EGX 70 إيجابي، أما على قيمة مؤشر EGX 100 فلم تظهر النتائج أي تأثير لضريبة الدمغة وأثرها على إجمالي قيمة التداول إيجابيه، وأثرها على معدل دوران الأسهم إيجابية عند نسب الضريبة المنخفضة بينما تتحول إلى سلبية عند نسب الضريبة المرتفعة، وبالنسبة للمتغيرات الضابطة، فنجد تأثير إيجابي لسعر الصرف والمعروض النقدي على مؤشرات أداء البورصة، أما بالنسبة لسعر الفائدة نجد أن تأثير سعر فائدة الإيداع على قيمة مؤشر EGX 30 ومعدل دوران الأسهم تكون سلبية وذلك عند معدلات الفائدة المنخفضة، بينما تتحول إلى سلبية عند معدلات الفائدة المرتفعة وأخيرا بالنسبة لحجم الائتمان المحلى؛ لا يوجد تأثير لحجم الائتمان المحلى على قيمة مؤشر 30 EGX، وبالنسبة لنتائج الأجل القصير؛ فنجد عدم وجود تأثير لفرض ضريبة الدمغة علي مؤشر 30 EGX، في حين نجد تأثير إيجابي لضريبة الدمغة على قيمة مؤشر 100 EGX، وإجمالي حجم التداول، كما استمر تأثير ضريبة الدمغة على معدل دوران الأسهم نفسه في الأجل الطويل، أما بالنسبة للمتغيرات الضابطة، فلم تختلف نتائجها في الأجل القصير عن نتائج الأجل الطويل، وإن كان تأثيرها في الأجل الطويل كان أكبر.

This study aimed to determine the relationship between the imposition of stamp tax and the performance of the Egyptian Stock Exchange. By testing the short - and long - term relationships between the variables, to achieve this, the unit root of stationarity was first tested, and secondly, the cointegration method was used using the ARDL approach. It became clear from the results of the analysis in the long term that the effect of imposing the stamp tax on the value of the EGX 30 index and on the value of the EGX 70 index is positive. As for the value of the EGX 100 index, the results did not show any effect of the stamp tax, and its effect on the total trading value is positive, and its effect on the stock turnover rate is positive at low tax rates, while it turns negative at high tax rates. As for the control variables, we find a positive effect of the exchange rate and money supply on stock market performance indicators. As for the interest rate, we find that the effect of the deposit interest rate on the value of the EGX 30 index and the stock turnover rate is negative at low interest rates, while it turns negative at high interest rates. Finally, regarding the volume of domestic credit; There is no effect of the volume of domestic credit on the value of the EGX 30 index, and as for the short-term results; We find that there is no effect of imposing the stamp tax on the EGX 30 index. While we find a positive effect of the stamp tax on the value of the EGX 100 index, and the total trading volume, the effect of the stamp tax on the stock turnover rate remained the same in the long term. As for the control variables, their results in the short term did not differ from the results in the long term, although their effect was in the long term it was greater.
ISSN: 1110-7731

عناصر مشابهة


© 2025 المنظومة. جميع الحقوق محفوظة.