| المستخلص: |
يهدف هذا البحث إلى تحديد طبيعة العلاقة بين ربحية البنوك مع خصائصها الداخلية والعوامل الخارجية. ولتحقيق ذلك قام الباحث بجمع البيانات المالية الخاصة بعشرة بنوك سعودية والمؤشرات المتعلقـة بالقطـاع المصرفي وبمتغيرات الاقتصاد الكلي، وذلك عن الفترة ما بين 1999 و 2006. ولدراسة وتحليـل محـددات الربحية المقدرة بمعدل العائد على حقوق الملكية وصافي هامش الفائدة، اعتمدت الدراسة في اختبار فرضيات البحث على خاصية بيانات المجاميع المتوازنة باستخدام نموذج الانحدار المجمع، ونمـوذج الآثـار الثابتـة، ونموذج الآثار العشوائية. وأظهرت نتائج الدراسة – في حال احتساب الربحية بمعدل العائد على حقوق الملكية – أن أهم العوامـل الداخلية والخارجية التي تؤثر على ربحية البنوك السعودية تتمثل في: نسبة كفاية رأس المال، معدل توظيـف الودائع، نسبة المصروفات التشغيلية إلى الإيرادات، نمو إجمالي الناتج المحلي، وتطور القطاع المصرفي. وخلص البحث كذلك إلى وجود علاقة طردية وذات دلالة إحصائية بين صافي هـامش الفائـدة المقـدر للربحية من جهة، وحجم البنك، ونسبة السيولة النقدية (أثر سلبي )، ونسبة كفاية رأس المال من جهة أخـرى. كما بينت الدراسة، أن المتغيرات المتعلقة بخطر الائتمان، بتطور نسبة التضخم، وبتطور نسبة الودائـع بـين المصارف – غير دالة إحصائيًا ولها أثر ضعيف على كل مؤشرات الربحية.
The aim of this paper is to investigate the effect of bank specific characteristics and macroeconomics determinants on bank profitability. To examine the determinants of profitability estimated in term of two financial ratios (ROE, NIM), we apply a fixed effect model to a panel of ten Saudi commercial banks that covers the period from 1999 to 2006. The study results showed that in case of calculating profitability in terms of ROE, the most significant internal and external factors affecting Saudi banks are: capital adequacy ratio, earning assets to deposits ratio, operational efficiency, growth rate in GDP, and banking sector development. This research indicated also that the bank size (total assets) and capital adequacy ratio are statistically significant. They positively affect the Net Interest Margin, while the liquidity ratio has a negative impact on it. Finally, variables concerned credit risk; inflation rate and interbank offered rate are insignificant and have a low effect on all indicators of profitability
|
