ارسل ملاحظاتك

ارسل ملاحظاتك لنا







الرئيسية > بحث>أثر المستوى العام للأسعار والأ...>الوصف

أثر المستوى العام للأسعار والأرصدة النقدية الحقيقية على سعر صرف الدينار الجزائري خلال الفترة 1990-2013

العنوان بلغة أخرى: The Impact of the General Level of Prices and the Real Cash Balances Algerian Dinar Exchange Rate During the Period (1990-2013)
المصدر: دراسات - العلوم الإدارية
الناشر: الجامعة الأردنية - عمادة البحث العلمي
المؤلف الرئيسي: بوالكور، نور الدين (مؤلف)
المجلد/العدد: مج43, ع2
محكمة: نعم
الدولة: الأردن
التاريخ الميلادي: 2016
الصفحات: 755 - 769
ISSN: 1026-373X
رقم MD: 819875
نوع المحتوى: بحوث ومقالات
اللغة: العربية
قواعد المعلومات: +EcoLink
مواضيع:
الجزائر | السياسة النقدية | أسعار الصرف | الدينار الجزائري
كلمات المؤلف المفتاحية:
سعر الصرف | الأرصدة النقدية الحقيقية | المستوى العام للأسعار | نموذج التعديل الجزئي | Exchange Rate | The Real Cash Balances | The General Price Level | The Partial Adjustment Model
رابط المحتوى:
PDF (صورة)     
صورة الغلاف QR قانون

عدد مرات التحميل

12

حفظ في:
المستخلص: This study aims to measure and analyze the impact of the general price level and real cash balances on the Algerian dinar exchange rate against the US dollar by using partial adjustment model during the period (1990- 2013), and for this purpose has been estimated this model, which includes four variables: The index of consumer Osar CPIt, cash balances fact RMt, the nominal exchange rate for the period (t) RMt, the nominal exchange rate for the period (t-1) ERt−1, and as is well known, the data Time series, often suffer from autocorrelation problem so subjected these variables to test all of: (Durbin-h), Fisher (F), Student (T), where these tests showed that the multiple regression model does not suffer from autocorrelation between residuals problem Considering that h took 0.306 value which is less than the value of Z is scheduled where to take the latter 1.96 value at the moral level of 0.05, and the form in its entirety with a statistically significant because in this context the value of Fisher calculated F = 242.9725 which is greater than the value of Fisher Scheduled (F3,21 0.05 = 3.05), Add to that that the model does not suffer from the problem of multi-linear as each of the monetary variables, parameters LCPI, LRM, LERt−1، as the value of moral t-calculated each student 2.28888, 3.340706-, 3.554824 in a row, the largest of t-student Scheduled (t21 0.05 = 1.721)at 0, 05 moral level. This study found that every change in the general price level by 1% resulting in a change in the exchange rate by 0.66%, indicating that the exchange rate a little flexibility for the general level of prices in the short term, but for real cash balances, the impact on the exchange rate in the short term it is very weak and much lower than those caused by the change in the general price level that. However, by estimating the long-term elasticities become a flexible exchange rate for the general level of prices, since the general level of prices change by 1% leads to a change in the exchange rate at 1.017597% and in the same direction.

تهدف هذه الدراسة إلى قياس وتحليل أثر المستوى العام للأسعار والأرصدة النقدية الحقيقية على سعر صرف الدينار الجزائري مقابل الدولار الأمريكي باستخدام نموذج التعديل الجزئي خلال الفترة (1990-2013)، ولهذا الغرض تم تقدير هذا النموذج الذي يتضمن أربعة متغيرات وهي: الرقم القياسي لأسعر المستهلكCPIt ، والأرصدة النقدية الحقيقة RMt، وسعر الصرف الإسمي للفترة (t) ERt، وسعر الصرف الإسمي للفترة (t-1)ERt-1، وكما هو معلوم فإن بيانات السلاسل الزمنية، غالباً ما تعاني من مشكلة الارتباط الذاتي لذلك أخضعت هذه المتغيرات لاختبارات كل من: (durbin-h)، ،فيشر(F)، ستيودنت (T)، حيث أظهرت هذه الاختبارات أن نموذج الانحدار المتعدد لا يعاني من مشكلة الارتباط الذاتي بين البواقي باعتبار أن h أخذت القيمة 0.306 وهي أقل من قيمة Z المجدولة حيث تأخذ هذه الأخيرة القيمة 1.96 عند مستوى معنوية 0.05، كما أن النموذج في مجمله ذو معنوية إحصائية إذ في هذا الإطار بلغت قيمة فيشر المحسوبة F=242.9725 وهي أكبر من قيمة فيشر المجدولة(3.05=F0.053.21) ، أضف إلى ذلك أن النموذج لا يعاني من مشكلة التعدد الخطي حيث أن معلمات كل من المتغيرات النقديةLCPI, LRM, LER t− 1 معنوية حيث بلغت قيمة t-student المحسوبة لكل منهما2.28888, 3.554824, -3.340706 على التوالي، وهي أكبر من t-student المجدولة 1.721= t0.0521) عند مستوي معنوية 0.05. وقد توصلت هذه الدراسة الي ان كل تغير في المستوى العام للأسعار بنسبة %1 يترتب عليه تغير في سعر الصرف بنسبة% 0.66 ، مما يبين أن سعر الصرف قليل المرونة بالنسبة للمستوى العام للأسعار في الأجل القصير، أما بالنسبة للأرصدة النقدية الحقيقية فإن تأثيرها على سعر الصرف في الأجل القصير ضعيف جداً وأقل بكثير من تلك التي يسببها التغير في المستوى العام للأسعار. إلا أنه من خلال تقدير المرونات طويلة الأجل أصبح سعر الصرف مرن بالنسبة للمستوى العام للأسعار، إذ أن تغير المستوى العام للأسعار بنسبة %1 يؤدي إلى تغير سعر الصرف بنسبة %1.017597 وفي نفس الاتجاه.
ISSN: 1026-373X

عناصر مشابهة


© 2024 المنظومة. جميع الحقوق محفوظة.