ارسل ملاحظاتك

ارسل ملاحظاتك لنا







الرئيسية > Fréquence D’estimation de la F...>الوصف

Fréquence D’estimation de la Fonction de Volatilité Déterministe: Application sur des Options D’achat Européennes sur L’indice S & P 500

العنوان بلغة أخرى: Estimation Frequency of the Deterministic Volatility Function: An Application on European Call Options on S & P 500
تكرار تقدير دالة التقلب الحتمي: دراسة حول خيارات شراء المؤشر S & P 500
المصدر: مجلة رؤى اقتصادية
الناشر: جامعة الوادي - كلية العلوم الاقتصادية والتجارية وعلوم التسيير
المؤلف الرئيسي: سحنون، سيد أحمد (مؤلف)
مؤلفين آخرين: بن العايب، بوبكر (م. مشارك)
المجلد/العدد: مج10, ع2
محكمة: نعم
الدولة: الجزائر
التاريخ الميلادي: 2020
الشهر: سبتمبر
الصفحات: 213 - 220
DOI: 10.37137/1416-010-002-015
ISSN: 2253-0088
رقم MD: 1086879
نوع المحتوى: بحوث ومقالات
اللغة: الفرنسية
قواعد المعلومات: EcoLink
مواضيع:
علم الاقتصاد | تقييم الخيارات | آد هوك بلاك-شولز
كلمات المؤلف المفتاحية:
تكرار التقدير | تقييم الخيارات | آد هوك بلاك-شولز | Estimation Frequency | Option Valuation | Ad Hoc Black & Scholes
رابط المحتوى:
PDF (صورة)      PDF (نص)      HTML
صورة الغلاف QR قانون

عدد مرات التحميل

2

حفظ في:
المستخلص: تهدف هذه الدراسة إلى تأكيد ما إذا كانت الزيادة في تكرار تقدير دالة التقلب الحتمي لنموذج A-BS تؤدي إلى تقييم أفضل لخيارات الشراء لمؤشر S&P500. لذلك، قمنا بمقارنة أخطاء التقييم عند تقدير دالة التقلب الحتمي مرة واحدة، مرة في الشهر، ومرة في الأسبوع. تظهر النتائج التي توصلنا إليها أنه لا داعي لتقديرها على أساس أسبوعي بالنسبة للخيارات الداخلة والداخلة جدا في النقد. أما بالنسبة للخيارات عند النقد فإنه يفضل إعادة تقدير الدالة أسبوعيا

This study aims to confirm if the increase in the estimation frequency of the deterministic volatility function (DVF) of the A-BS model results in a better valuation of S&P500 call options. Therefore, we compared between the valuation errors of single, monthly and weekly estimation frequencies of the model. Our findings show that it is needless to estimate the DVF on a weekly basis for both deep in and in the money call options. On the other hand, weekly estimation frequency is preferable for at the money options.

Nous nous attèlerons cette étude à vérifier si l’augmentation de la fréquence d’estimation de la fonction de volatilité déterministe (FVD) du modèle ad hoc Black & Scholes (A-BS) aboutit à une meilleure évaluation des options d’achat sur S&P500. A cette fin, nous avons comparé entre les erreurs d’évaluation issues d’une estimation unique, mensuelle et hebdomadaire du modèle. Nos résultats démontrent qu’il n’est pas nécessaire d’opter pour une estimation hebdomadaire pour les options très dans la monnaie et dans la monnaie. En revanche, il est préférable d’utiliser une estimation hebdomadaire pour les options à la monnaie
ISSN: 2253-0088

عناصر مشابهة


© 2024 المنظومة. جميع الحقوق محفوظة.